2021年新能源行业研究报告一、中欧美引领全球减排浪潮欧盟1996年碳排放达峰，欧盟是最早进入减排下行通道的国家，以1990年为基准，截止2020年已减排31.7%，2020年欧盟提出2030年减排55%的目标，计划欧盟2050年实现碳中和。美国2000年碳排放达峰，21世纪碳排放逐渐下行，但18年排放量略有抬头，拜登上台后推出2万亿美元新能源计划将促进美国2050年实现碳中和。中国2030年碳排放达峰（计划），中国的碳排放还处于上升通道，但近期国家领导人将碳减排提升至国家战略高度，预期2030年前碳排放达峰，2060年前实现碳中和。在大国的倡议和带动下，全球各国均响应碳减排。其中乌拉圭、芬兰、奥地利、冰岛走在前列，在2030-2040年实现碳中和，加拿大、德国、日韩、南非等发达国家以2050年实现碳中和为目标，中国目标2060年实现碳中和，是全球主要排放国里首个设定碳中和限期的发展中国家。全球企业承担社会责任，设定内部碳减排目标。海外以西门子、亚马逊、奔驰等为主要代表，加入气候宣言联盟，在2030-2040年实现生产净零碳排放目标，国内以隆基、阳光、晶科等为主要代表，加入RE100绿色倡议组织，承诺尽早实现生产使用100%可再生电力。1/9二、各行业多措并举，碳减排势在必行从全球碳排放的能源结构来看，碳排放主要来自电力、交通和工业行业，2018年三个行业碳排放占比达85%，是碳减排的主要阵地，其中电力行业碳排放量最大，2018年占比近42%。从增量来看，2018年全球碳排放总量较1990年增幅达63.4%，其中电力及交通行业增幅超过总量增幅，说明在1990年到2018年电力和交通行业碳排放量快速增加，是导致全球气候问题的主要行业。电力行业碳排放比重最大，占比42%。从全球碳排放的能源结构来看，电力行业碳排放量最大，2018年达14GtCO2，占比约42%，因此降低电力行业碳排放是重要工作。在中国、欧盟等规划的减排路线图中，各行业减排指标中电力行业的减排要求最高。交通行业碳排放量占总量比重为25%。从全球碳排放的能源结构来看，1990-2018年交通行业碳排放量直线上升，到2018年碳排放量达8.26GtCO2，较1990年上涨79.2%，高于全球碳排放增速。2018年交通行业碳排放量仅次于电力行业，占比约25%。同时，根据BNEF报告《中国加速低碳进程》，交通行业实现碳中和的难度较大，需尽早着手进行碳减排。工业减排主要依赖于能源结构改善和工业过程效率提高。近十年工业的能源需求增长平稳，随钢铁、铝和塑料等材料的使用减少，工业过程日益高效，逐渐建立循环经济发展模式，BP预计2/9在2050年前工业部门最终消费的能源消耗量将下降15-25%，其中工业用煤炭、石油等占比急剧下降，而电力、氢能实现正向增长。住宅行业2018年全球碳排放占比达6.1%。从全球碳排放结构来看，2018年住宅行业碳排放达2.03GtCO2，占比约6.1%，是城市能源消耗的重要部门。但随绿色建筑和绿色建材的应用，住宅行业碳排放量占比明显处于下降趋势。通过提高森林覆盖率，提高碳汇能力。全球来看，根据《联合国森林战略规划》，到2019年森林覆盖率为31%，计划到2030年全球森林面积增加3%，森林碳汇能力得到进一步提高，以尽快达到全球碳中和的目标。我国来看，2018年中国的森林覆盖率22.96%，较2000年提高6.41个百分点，到2020年将达到23.04%，森林蓄积量达到615亿立方米，森林植被总储碳量将达到95亿吨，计划到2025年森林覆盖率达到24.3%、2035年达到26%。三、推进能源供给革命，光伏成为主力能源从2019年全球发电结构来看，煤炭、天然气是主要的发电能源，根据IEA数据，全球煤炭、天然气占比60%左右，可再生能源占比仅26.8%，其中光伏风电占比8%。国内可再生能源在发电结构中占比处于较低水平，存在较大提升空间：根据国家能源局数据，从我国发电结构来看，20203/9年我国煤电居首位，占比64.7%，可再生能源占比27.4%，高于全球26.8%的水平，其中光伏风电占比8.4%。水电是利用河流、湖泊等位于高处具有势能的水流至低处，将其中所含势能转换成水轮机之动能，再借水轮机为原动力，推动发电机产生电能。即水电对地理环境有一定要求，但全球可开发水电资源有限，主要集中在中国南方、南美和北美部分区域。水电作为重要的清洁能源，各国积极投资开发，但较好