国元证券股份有限公司股指期货套期保值业务管理试行办法第一章总则第一条为规范股指期货套期保值业务，控制股指期货套期保值业务风险，保障股指期货套期保值业务的科学、规范、稳健运作，明确股指期货套期保值业务的操作流程，根据中国证监会《证券公司参与股指期货交易指引》、中国金融期货交易所《中国金融期货交易所套期保值管理办法》、《特殊法人机构交易编码管理业务指南》、《国元证券自营业务管理办法（修订稿）》等有关制度，制定本办法。第二条股指期货套期保值业务作为自营业务的一种业务模式，主要是利用股指期货金融工具规避证券投资组合所面临的系统性风险。第三条股指期货套期保值业务可以分为多头套期保值和空头套期保值。第二章决策与授权第四条董事会是自营业务的决策机构，依据相关法律法规，参考公司自营业务投资规模、风险限额等因素确定股指期货套期保值规模（按照股指期货合约价值计算股指期货套期保值规模，下同）。第五条投资决策委员会是公司自营业务的管理机构，在董事会的授权下，对自营业务领导小组进行授权管理。第六条自营业务领导小组是自营业务的日常投资决策机构，根据公司董事会及投资决策委员会的授权，以召开自营业务领导小组会议的形式，审议确定阶段性股指期货套期保值策略报告，审议确定股指期货套期保值业务的投资权限，明确权限审批程序等。第七条投资管理总部作为自营业务投资部门，具体执行股指期货套期保值业务，负责制定阶段性套期保值策略报告，按照相关程序提交审议，获得批准后方可执行。第八条投资管理总部指定专人担任股指期货套期保值业务的投资经理，投资经理按照审议确定的股指期货套期保值策略，制定具体操作方案，在操作过程中进行必要的策略优化，在权限范围内向交易员发出指令，交易员执行指令，交易指令强制留痕。第九条研究部门对自营业务投资部门开展股指期货套期保值业务提供研究支持，着重宏观基本面、市场策略和金融工程等研究支持。第十条自营投资部门内部不设财务岗位，由公司财务会计部门负责股指期货套期保值的会计核算。财务会计部门负责薄记、核算、制表，确保账实相符，负责开户、销户、资金存取与调整、查询、交割打印、报表、统计等职责，负责生成交易凭证、进行柜台资金存取等操作，并确保交易系统的统计报表与财务报表数据相符，口径一致。第十一条资金计划部门根据公司自有资金管理办法，负责股指期货套期保值业务所需资金的筹集和调度。第十二条公司内控监督管理部门包括合规部门、风控部门及稽核部门等，对股指期货套期保值业务进行风险监管，具体职责见第五章。第十三条信息技术部门为股指期货套期保值业务提供技术支持，负责交易系统的日常性技术性维护，拥有各相关系统技术参数的设置权限，承担保障套期保值业务系统正常运行的职责，同时，为内控部门提供监督、管理的技术手段，提供套期保值业务交易系统的数据资料备份，并由专人负责管理。第十四条根据公司董事会确定的股指期货套期保值业务规模，投资决策委员会对自营业务领导小组进行授权，自营业务领导小组根据本办法依次对自营投资业务部门、投资经理授权。股指期货套期保值业务各层级的投资权限规定如下表：当超出其投资权限时，应向上级有权部门申请，经批准后执行。权限层次股指期货套期保值权限董事会根据国家法律法规、公司章程规定等确定总裁根据国家法律法规、公司章程及董事会授权确定投资决策委员会在符合国家法律法规和公司规定下，分管副总裁权益类投资规模不超过公司董事会授权规模的100%；自营业务领导小组每日股指期货套期保值变动不超过公司董事会授权规模的12%。总经理在符合国家法律法规和公司规定下，投资管理总部每日股指期货套期保值变动不超过公司董事会授权规模的8%。在符合国家法律法规和公司规定下，投资经理每日股指期货套期保值变动不超过公司董事会授权规模的6%。注：权益类投资规模为权益类证券及衍生品投资合计额。第三章业务操作第十五条股指期货套期保值业务的操作执行1、投资管理总部负责制定阶段性套期保值策略报告，对前期套期保值业务进行总结，并提出下阶段套期保值业务策略。2、阶段性套期保值策略报告须经自营业务领导小组审议通过后执行。3、投资经理负责套期保值业务的日常操作执行，制定具体操作方案，在操作过程进行必要的策略优化，在权限范围内向交易员发出指令，在交易指令中需要明确品种、方向、数量、价格、时限等指标，交易员执行指令，交易指令强制留痕。4、当分管自营投资副总裁、投资管理总部负责人认为必要时，在权限范围内可直接下达套期保值投资指令，指令必