证券按其性质不同如何分类？有价证券按其发行主体的不同如何分类？答：有价证券、无价证券；政府证券、政府机构证券、公司证券。债券如何分类？答：1、根据是否约定利息划分：零息债券、附息债券、息票累积债券；2、根据债券券面形态划分：实物债券、凭证式债券、国家储蓄债-凭证式国债收款凭证、记账式债券；3、根据发行主体划分：政府债券（国债）、金融债券、公司债券；4、根据是否有财产担保划分：抵押债券、信用债券；5、根据是否能转换为公司股票划分：可转换债券、不可转换债券；6、根据利率是否固定划分：固定利率债券、浮动利率债券；7、根据是否能够提前偿还划分：可赎回债券、不可赎回债券；8、根据偿还方式不同划分：一次性到期债券、分期到期债券。漏掉的题目：证券市场按功能不同如何分类？一级市场（发行市场）和二级市场（交易市场）在国外，什么的收益率被视为无风险收益率？国库券三、基金如何分类？答：1、根据组织形式划分，分为契约型基金和公司型基金；2、按照基金单位是否变动划分，分为封闭式基金和开放式基金；3、按照渠道的不同，可分为股票基金、债券基金、货币市场基金；4、按照是否公开发行，可分为公募基金和私募基金。四、开放式基金和封闭式基金的区别。开放式基金封闭式基金基金规模和存续期限基金单位根据投资人申购和赎回的需要而随时增减存续期内基金规模不变交易关系申购和赎回始终在基金投资者和基金管理者之间交易在基金投资者之间完成交易价格根据基金单位资产净值加、减一定费用确定由市场供求关系决定交易费用投资者需要缴纳的费用均包含在基金价格之中在基金价格之外要付出一定比例的证券交易税和手续费投资策略为应付投资者赎回的需要，保留现金更多，一般投资于变现能力强的资产流动性要求相对较低，可进行长期投资策略基金管理人的约束由于受到流动性限制，对基金管理的约束能力较强对基金管理人的约束相对较弱五、市盈率、市净率的含义、公式是怎么样的？答：市盈率（P/E）是指股票理论价值和每股收益的比例。静态市盈率PETrailing=P/E0详见P213市净率（PB）是指股票价格与每股净资产的比例。PB=1+（ROE-k）/（k-g）ROE为权益资本收益，k为权益资本成本，g为长期稳定增长率详见P217六、市场行为的四要素是什么？答：价格、成交量、时间、空间。七、证券交易所采用的交易方式是什么？答：集合定价、撮合成交。八、某公司去年支付股利0.4元，预计未来无限期内，每股股利支付额以每年10%的比率增长，公司的必要收益率为12%，则公司的理论股价是多少？详见P221答：由于g＜k，P=D1/（k-g）=0.4/（12%-10%）=20元九、有价证券：是指标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权或债权的凭证；优先股：是指股东享有某些优先权利（如优先分配公司盈利和剩余财产权）的股票；开放式基金：是指基金份额总额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所申购或者赎回的基金；股价指数：股票价格指数，是衡量股票市场上股价综合变动方向和幅度的一种动态相对数；证券上市：是指已公开发行的证券经过证券交易所批准在交易所内公开挂牌买卖，又称交易上市；股票的特征：收益性、风险性、流动性、永久性、参与性；可转换债券：是指在特定时期内可以按某一固定的比例转换成普通股的债券，它具有债务与权益的双重属性，属于一种混合性筹资方式；趋势线：是指描述价格趋势的直线，由趋势的方向可以看出价格的趋势；债券内在价值:等于未来各期利息支付的现值加到期偿还本金的现值之和。十、证券市场的参与者有哪些？答：证券发行人、证券投资人、证券市场中介机构、自律性组织。十一、投资分析的定义和假设是什么？答：技术分析通过分析证券市场的市场行为，对价格未来变化趋势进行预测。假设1：市场行为包括一切信息。假设2：价格没有趋势波动，并保持趋势。假设3：历史会重复。十二、假设某股市四种交易的股票资料如下表示，假设基期的股价指数为100，试用加权综合法以报告期的交易量为权数计算报告期股价指数上涨了多少点？种类股价交易量基期报告期基期报告期A812100150B5860100C1014100120D9156080答：P=∑P1i/∑P0i=（12*150+8*100+14*120+15*80）/（8*150+5*100+10*120+9*80）*100=151.4上涨了51.4个百分点公式详见P72十三、面值为1000元的三年期一次还本付息债券的票面利率为8%，2002年1月1日发行，2003年1月1日买入，假定此时债券的必要收益率为6%，计算债券买入的均衡价格。答：P（1+6%）二次方=1000*（1+